Para las personas que cotizan en el IMSS a partir del 1 de julio de 1997 les va a tocar una pensión de alrededor del 30% de su sueldo.
Lo cual no va a ser suficiente para vivir, sin embargo, existe una opción para pensionarte por medio de tus inversiones en cetesdirecto.
Te voy a mostrar una estrategia para poder retirarte invirtiendo en BONOS en cetesdirecto, una buena alternativa a la AFORE.
Tasa de reemplazo
Vamos a comenzar este artículo con una nota bastante triste.
La nota dice que los mexicanos tendrán una tasa de reemplazo menor a 30%.
La tasa de reemplazo es lo que te va a tocar de pensión con lo que tengas en tu AFORE, esto es para las personas que cotizan en la ley del 97.
Que ya es la gran mayoría.
Ya no te van a tocar las pensiones de antes, si tú te llegas a jubilar bajo esta modalidad y ganabas $10,000 pesos al mes te vas a jubilar con una pensión de $3,000 pesos.
Si ganabas $20,000 pesos te van a dar $6,000 pesos de pensión.
Cómo puedes ver esto no va a ser suficiente, por eso hay que tomar cartas en el asunto y ver qué podemos hacer para complementar esta pensión.
Y si tú aún no cotizas en él IMSS también vas a aprender cómo armar una pensión invirtiendo en cetesdirecto.
Rendimientos en CETES
Tal vez estás pensando que al momento de invertir en cetesdirecto para pensionarte es ir directo a comprar CETES.
Pero no es así, los cetes no siempre pagan bien, te voy a mostrar una gráfica de lo que ha pagado cetes a un año.
Ahorita sí están pagando alrededor del 11% pero ha habido años donde han pagado mucho menos del 5%.
En promedio tal vez anden entre un 4% y 5%, que si vemos la inflación nos podemos dar cuenta que esto no es algo espectacular.
La inflación promedio anda arriba del 4% pero ha habido años que ha andado arriba del 8%.
Esto quiere decir que los cetes no son el vehículo óptimo para armarte una pensión.
Sobre todo, considerando que este rendimiento puede ser bueno ahorita, pero lo más que podría sacar es cetes a 2 años.
Y tienes que considerar que las tasas cambian cada martes, si tú después de esos 2 años quieres renovar tu inversión en cetes probablemente el rendimiento ya no sea de casi el 11%.
Y tu pensión se va a reducir a la mitad prácticamente, por lo cual no es viable cetes para la pensión.
BONOS en cetesdirecto
Pero hay un instrumento dentro de cetesdirecto que sí puede ser viable para armar una pensión, estos son los BONOS.
Esto con el objetivo de que puedas amarrar una tasa atractiva, pero en el largo plazo.
Y justamente los bonos te pagan intereses periódicamente, en este caso es cada 6 meses, así que con esta estrategia cada 6 meses estarías cobrando tu pensión.
Aquí tendrías mucha certidumbre porque cada 6 meses te van a pagar lo mismo por el plazo que tú elijas, qué puede ser 3, 5, 10, 20 y 30 años.
Entonces, para amarrar algo a muy largo plazo hasta 30 años lo puedes hacer y durante esos 30 años cada 6 meses te estarían depositando el mismo monto.
No va a variar, no va a cambiar, no importa lo que pase siempre te van a pagar lo mismo.
Las tasas de rendimiento ahorita con las que podrías pensionarte andan alrededor del 9%, ahora, hay 2 componentes importantes.
No todo te va a llegar en flujo, sino que vas a comprar el bono a un descuento, el precio del bono nominal es de $100 pesos.
Y sí ves en la tabla anterior aquí te lo dan un poco más barato.
Entonces, va a haber 2 componentes uno que se llama la tasa cupón, que es lo que te va a llegar en flujo, lo que va a ser como tu pago de la pensión.
Y el otro, un rendimiento adicional que te van a dar cuando se venza el bono.
Por ejemplo, si tú sacas el bono a 3 años lo compras a $95 pesos cuando pasen los 3 años te van a regresar el valor nominal, qué es de $100 pesos por cada bono que tengas.
¿Cómo funcionan los BONOS?
Los viernes se coloca la convocatoria de subastas gubernamentales, tú la puedes consultar en internet.
Ahí el banco de México anuncia lo que se va a subastar y ahí van a venir los bonos.
Por ejemplo, en la subasta que hicieron el 15 de diciembre de 2023 subastaron bonos a 5 años que vencen en marzo de 2029.
En el nombre del bono tú puedes saber la fecha cuando va a vencer.
Así es como lo subastan, a veces es un poco más o un poco menos pero igual te van a pagar lo proporcional.
Y ahí mismo en la subasta te dicen la tasa de interés o la tasa cupón que te mencionaba.
Esto es lo que te va a llegar en flujo, lo que vas a estar recibiendo en 2 pagos semestrales.
Sería la mitad de esta tasa, 4.25% en bonos a 5 años sobre el valor nominal de $100 pesos, más adelante te lo explico con un ejemplo para que no te confundas.
Luego, los martes se hace la subasta y en algunas subastas van a salir los bonos.
En este ejemplo los bonos a 5 años el 19 de diciembre de 2023 salieron en 9.26%, considerando el flujo más una ligera apreciación de capital.
Y ya que el martes se hizo la subasta lo compras y el jueves se liquida, el jueves te va a aparecer en tu cuenta de cetesdirecto.
Con esta estrategia de pensionarte con bonos yo te sugiero que agarres los de 30 años.
Tabla resumida de BONOS
Te hice un resumen de todo lo que tienes que saber.
Ya vimos que hay bonos a varios plazos, 3, 5, 10, 20 y 30 años, en el siguiente ejemplo te estoy poniendo la tasa cupón vigente de cada bono.
Esto es lo que te van a pagar en flujo sobre el valor nominal de $100 pesos, ahorita te lo explico mejor.
El bono qué más paga es a 5 años, trae el 8.5% y el que menos paga es el bono a 3 años con un 7%.
El que te digo que va a ser el mejor para esa estrategia es el bono a 30 años y trae una tasa cupón del 8%.
Luego, vemos en la tercera fila la tasa de rendimiento anual, qué es lo que nos aparece en la página de cetesdirecto.
Cuando el bono se venza, por cada bono que tengas te van a dar $100 pesos, pero ahorita tú lo puedes comprar a $86 pesos.
Y gracias a eso va a tener una plusvalía adicional, por eso el rendimiento es superior.
Pero, en flujo no le van a estar dando el 9.6% le van a dar la tasa cupón por el valor nominal que sería 8% x 100.
Eso es lo que le van a dar al año entre 2 por qué el pago es semestral.
Por ejemplo, aquí el bono a 5 años te está dando un pago semestral de $4.25 pesos si inviertes $100 pesos.
Aquí podrías pensar que el que más paga es el de 5 años por qué es el que más flujo está dando, pero no es cierto.
Sí es el que más te va a dar en flujo, pero el bono te va a salir más caro.
Es decir, para tu recibir $8.5 pesos al año por un bono a 5 años tu tienes que pagar $99.54 pesos.
Pero para tu recibir $8 pesos en el bono a 30 años nada más tienes que pagar $86 pesos.
Entonces, cuando calculas el rendimiento efectivo que tú recibes lo que haces es simplemente dividir lo que te van a pagar entre lo que te va a costar el bono.
Eso te va a dar tu rendimiento y se puede ver que el más alto es a 30 años, 9.28%.
Quiere decir que por cada bono que tú compres a $86 pesos te van a estar dando el 9.28% al año en 2 pagos.
Esto es 4.64% por cada pago.
Venta anticipada de BONOS
Y afortunadamente en esta estrategia sí puedes retirar tu dinero cuando sea, si no quieres esperarte a los 30 años lo puedes sacar antes.
Tú puedes hacer una venta anticipada a precio de mercado Y vender tus bonos al plazo que hayas agarrado antes de tiempo.
Aquí el riesgo sería que dependiendo de lo que te oferten en ese momento puede que pasen 3 cosas, por qué depende de las condiciones del mercado.
Una puede ser que te den menos dinero y tengas pérdida, que te den exactamente lo que pagaste hoy o que te den más dinero y tengas una ganancia.
Eso se puede saber muy fácil.
Aquí hay una ley que es inversa, sí las tasas suben los bonos van a bajar de precio, entonces, si tú compras bonos a tasas de rendimientos altas lo más probable es que en el futuro las tasas bajen.
Entonces, si las tasas bajan el precio de los bonos aumenta.
Por lo que si tú compras bonos ahorita y en el futuro la tasas bajan y luego tú los quieres vender para salirte antes es muy probable que los vendas con una ganancia.
Sin duda, es un momento muy bueno para comprar bonos porque te podrías salir antes y con ganancia.
Ejemplo real de BONOS
Si no me entendiste nada vamos a ver un ejemplo real para que todo te quede más claro.
Imagina, que tú quieres comprar bonos a 30 años y vas a invertir un millón de pesos.
Como vimos en la última subasta el bono costo $86.17 pesos.
Con eso te alcanza para 11,604 bonos y se invertirían $999,916 pesos porque solo se pueden comprar bonos cerrados.
Vimos que la tasa cupón es del 8% y el rendimiento que te van a dar sobre el precio actual va a ser del 9.28%.
Eso quiere decir que por tu inversión de $999,000 pesos al año te va a llegar un flujo de $92,800 pesos en dos pagos semestrales.
Cada 6 meses te llegaran $46,416 pesos y siempre te va a llegar lo mismo.
Tú lo puedes retirar, gastarlo o incluso reinvertirlo y comprar más bonos o instrumentos que tú quieras.
Solo de referencia, si tu conviertes ese pago semestral a mensual sería el equivalente a tener $7,736 pesos mensuales.
Y al final de esa inversión a 30 años de los 999,900 que tu pusiste te van a regresar $1,16 millones de pesos.
De tal manera que tu rendimiento final al vencimiento del bono fue del 9.60%.
Te voy a mostrar otros ejemplos con diferentes cantidades a invertir para que puedas ver cual crees que te conviene más.
El último ejemplo es con una inversión de $10 millones de pesos, ya que es el límite a invertir por persona.
Y si inviertes $10 millones de pesos en bonos con una tasa cupón de 8% y un rendimiento del 9.6% recibirías un flujo semestral de $464,000 pesos que equivale a $77,366 pesos.
Sin duda, una muy buena pensión para vivir por 30 años.
Pero recuerda que puedes ir amarrando bonos con la cantidad que ya tengas, si ya tienes ahorita $1,000 o $10,000 pesos puedes comenzar metiendo eso.
Conclusión
Se que el instrumento puede ser no muy fácil de entender al principio.
Pero si lo ves detenidamente varias veces te va a quedar muy clara la estrategia.
Es muy fácil, el bono te paga lo mismo cada 6 meses, son pagos fijos.
Con el bono tienes la ventaja de la venta anticipada por si quieres liquidez o quieres cobrar la plusvalía buena que viste ahí.
Y en el tema de los impuestos, solo vas a tener que pagar impuestos por los intereses reales.
Es decir, de lo que te llegue al año en tu declaración anual de impuestos el siguiente año vas con un contador, le das la constancia y él te va a hacer el cálculo.
No vas a pagar mucho porque primero le restan la inflación, es mucho menos que lo que pagas en un negocio o empleo.
Esta es una estrategia de muy bajo riesgo porque está respaldada por el gobierno, genera buen flujo de efectivo sobre todo ahorita.
No va a ser la estrategia que más te pague, pero sí va a ser la más segura.
Los bonos son una buena opción para amarrar plazos muy largos como son 30 años, eso casi no se ve en ninguna inversión.
Es una excelente opción para amarrar una pensión por muchos años.
Ahorita es un buen momento para entrar a los bonos porque las tasas son muy altas y te puedes beneficiar de todo lo que te explicaba.
¿Qué opinas de esta estrategia para pensionarte en cetesdirecto comprando bonos? Compártelo en los comentarios.
Si te interesa ver a detalle Cómo PENSIONARTE invirtiendo en CETES directo: Hasta $77,000 MENSUALES con BONOS, te invito a ver el siguiente vídeo.